การซื้อขายระบบ

การซื้อขายระบบนั้นคือการดำเนินการซื้อขายตามชุดระบบการซื้อขาย นักลงทุนที่ใช้การซื้อขายระบบจะใช้เวลาและพลังงานหลักไปในการพัฒนาระบบการซื้อขาย ในตลาดหลักทรัพย์ สำหรับนักลงทุนที่ใช้กลยุทธ์แนวโน้ม การพัฒนาระบบการซื้อขายที่ประสบความสำเร็จนั้นมีปัจจัยหลักหลายประการ โดยมีความสำคัญมาก ดังนี้: ขอบเขต 10%; จุดซื้อ 5%; จุดขาย 10%; หยุดขาดทุน 20%; การจัดการเงิน 40%; ความเข้าใจในระบบ การวิเคราะห์ การเปลี่ยนแปลง และนวัตกรรม 15% เห็นได้ชัดว่าการจัดการเงินเป็นปัจจัยที่สำคัญที่สุด ในการซื้อขายระบบ การจัดการเงินจะถูกสะท้อนในสามระดับหลักดังนี้:

ระดับที่หนึ่ง: ตำแหน่ง

ตำแหน่งคือ สัดส่วนมูลค่าหุ้นในบัญชี/ (มูลค่าหุ้น + มูลค่าพันธบัตร + เงินสด) * 100% ตามทฤษฎีดาวและสถิติจากนักวิจัยหลาย ๆ คน พบว่าประมาณ 75% ของหุ้นในตลาดมีแนวโน้มเคลื่อนไหวในทิศทางเดียวกันกับดัชนีหลัก ดังนั้น การตัดสินใจตำแหน่งตามความเสี่ยงของดัชนีจึงเป็นทางเลือกที่ดีและมั่นคง ยกตัวอย่าง ถ้าดัชนีปัจจุบันมีความเสี่ยงอยู่ที่ 70% ตำแหน่งควรอยู่ที่ 30% แน่นอนว่าการประเมินความเสี่ยงของดัชนีเป็นเรื่องที่มีความยาก ซึ่งแนะนำวิธีทั้งสาม: วิธีการให้คะแนนตามตารางของคุณจางซงหลิงจากไต้หวัน โดยให้คะแนนแต่ละปัจจัยที่ส่งผลต่อดัชนี; กฎ R28 โดยคุณกว่าสะกุก ผู้เขียนหนังสือ 'กฎทองของการซื้อขาย' โดยเปรียบเทียบ R28 กับดัชนีหุ้น A; วิธีที่ง่ายที่สุดคือการดูตำแหน่งของดัชนีกับรอบการดำเนินการครั้งล่าสุด หลักการคือ 'วัตถุสูงสุดจะกลับกัน' ซึ่งสามารถใช้ค่าจากสถิติในอดีตได้ บทความนี้จะพูดถึงเฉพาะกรณีที่ใช้ได้กับตลาดหลักทรัพย์จีนเท่านั้น ดังนั้นจะไม่เกี่ยวข้องกับตลาดฟิวเจอร์สและตัวตลาดหลักทรัพย์ต่างประเทศที่มีโมเดลพิสูจน์ที่ซับซ้อน.

ระดับที่สอง: การจัดกลุ่ม

การจัดกลุ่มคือ การถือหุ้นหลายตัวและทุกตัวหุ้นมีสัดส่วนเงินที่ใช้ในการลงทุน สำหรับการจัดกลุ่มนี้ไม่เกี่ยวข้องกับ CAPM หรือ APT ตัวเลขที่ทุกหุ้นใช้ลงทุนจะขึ้นอยู่กับการตัดสินใจของระบบการซื้อขาย ขึ้นอยู่กับการวิเคราะห์ที่เกิดขึ้นว่าส่วนแบ่งเงินควรเป็นอย่างไร ถ้ามีหลายระบบที่แตกต่างกัน ก็จะขึ้นอยู่กับอัตราผลตอบแทนเฉลี่ยที่คาดหวังของแต่ละระบบ นอกจากนี้ เมื่อระบบกำหนดสัญญาณหุ้นใหม่ ระบบควรพิจารณาว่าควรเปลี่ยนหุ้นหรือไม่.

ระดับที่สาม: การแบ่งส่วน

คือ การซื้อขายหุ้นตัวเดียวกันแบ่งเป็นหลาย ๆ ส่วน สำหรับนักลงทุนที่ใช้กลยุทธ์แนวโน้มโดยทั่วไป มักต้องกำหนดจุดซื้อและขายหลายจุด หากระบบมีจุดซื้อสามจุด สัดส่วนการลงทุนสำหรับแต่ละจุดก็เป็นเรื่องที่อยู่ภายใต้การจัดการเงิน ในความเป็นจริงในหลาย ๆ สถานการณ์ คำถามนี้ยังเกี่ยวข้องกับจุดซื้อ จุดขาย และการหยุดขาดทุน.

ความสัมพันธ์ของตำแหน่ง การจัดกลุ่ม และการแบ่งส่วน

ตำแหน่ง การจัดกลุ่ม และการแบ่งส่วนสามระดับนี้แท้จริงแล้วเชื่อมโยงกัน เมื่อประเมินว่าความเสี่ยงของดัชนีเพิ่มขึ้น จำเป็นต้องลดตำแหน่ง การจัดกลุ่มและการแบ่งส่วนนั้นมักจะได้รับผลกระทบพร้อมกัน สถานการณ์ที่ดีที่สุดคือ ระบบจะมีการตั้งกฎที่ชัดเจนในทุกประเด็น แต่เนื่องจากข้อจำกัดของแพลตฟอร์มซอฟต์แวร์ จึงเกือบเป็นไปไม่ได้ที่จะทำเช่นนั้น สำหรับนักลงทุนที่มีเงินทุนขนาดเล็กและกลาง การใช้วิธีการด้วยตนเองในการประมวลผลทุกวันและสร้างวิธีการของตนเอง คงจะสามารถบรรลุผลลัพธ์พื้นฐานได้.