การบริหารจัดการเงินในตลาดแลกเปลี่ยนเงินตรา

ฝูงแอนเทลโลปวิ่งอยู่ในทุ่งหญ้า ข้างหลังตามติดไปด้วยเสือชีตาห์อย่างว่องไว เป็นการต่อสู้ระหว่างชีวิตและความตาย เพื่อนๆ ที่ชอบดู "โลกสัตว์" อาจจะมีความทรงจำเกี่ยวกับฉากนี้ ในป่าชีวิตทั้งหมด ไม่ว่าจะเล็กหรือใหญ่ ความต้องการอันดับแรกคือการอยู่รอด ซึ่งก็ใช้ได้กับนักลงทุนที่เข้าร่วมการซื้อขาย Forex ด้วย การบริหารจัดการเงินมีจุดประสงค์พื้นฐานคือการให้โอกาสในการอยู่รอดมากที่สุดสำหรับตัวเอง

การควบคุมการขาดทุน

ดังนั้น งานแรกของการบริหารจัดการเงินคือการควบคุมการขาดทุนในแต่ละการซื้อขาย หากการขาดทุนในแต่ละครั้งมากเกินไป ก็จะมีความเสี่ยงที่จะถูกตลาดกำจัดออกไปอย่างรวดเร็ว การกำหนดวงเงินการขาดทุนสูงสุดจากการซื้อขายแต่ละครั้งต้องคำนึงถึงการขาดทุนโดยรวมสูงสุดและอัตราการชนะ

การคำนวณความเสี่ยง

สมมติว่าจำนวนขาดทุนรวมในบัญชีต้องถูกควบคุมภายใต้ 20% การขาดทุนแต่ละครั้งควรกำหนดอย่างไร? หากอัตราการชนะของเราอยู่ที่ 50% ตามทฤษฎีความน่าจะเป็นที่จะเกิดการขาดทุนติดต่อกัน 3 ครั้งคือ 12.5% และความน่าจะเป็นที่จะเกิดการขาดทุนติดต่อกัน 6 ครั้งจะอยู่ที่ 1.56% ดังนั้น หากคำนวณจากการขาดทุนติดต่อกันสูงสุด 6 ครั้ง การขาดทุนแต่ละครั้งควรจะไม่เกิน 3% ของเงินต้น

การทำกำไรสูงสุด

ในเวลานี้ หากต้องการที่จะทำให้การทำกำไรครั้งเดียวสามารถชดเชยการขาดทุนได้มากกว่า 3 ครั้ง กำไรต้องมากกว่า 9% หากอัตราการชนะของเราต่ำกว่านี้ เช่น 30% ความน่าจะเป็นที่จะเกิดการขาดทุนติดต่อกัน 3 ครั้งคือ 34.3% ความน่าจะเป็นที่จะเกิดการขาดทุนติดต่อกัน 6 ครั้งคือ 11.8% และความน่าจะเป็นที่จะเกิดการขาดทุนติดต่อกัน 10 ครั้งจะลดลงเหลือ 2.8%

ผลกระทบจากความผันผวนของเงินตรา

ตามการคำนวณการขาดทุนติดต่อกัน 10 ครั้งที่ยังไม่เกิน 20% ว่าการขาดทุนแต่ละครั้งจะต้องควบคุมภายใต้ 2% นอกจากจะต้องพิจารณาอัตราการชนะและความเป็นไปได้ที่จะขาดทุนติดต่อกันแล้ว ยังต้องผสมผสานกับลักษณะความผันผวนของสกุลเงินด้วย

การวิเคราะห์ความผันผวน

สมมุติว่าสกุลเงินหนึ่งมีการเคลื่อนไหวของราคาในแต่ละวันอยู่ที่ 0.57% และการเคลื่อนไหวในแต่ละสัปดาห์อยู่ที่ 2.31% ในกรณีที่อัตราการชนะ 50% สามารถอนุญาตให้มีการขาดทุนแต่ละครั้งไม่เกิน 3% แต่ทั้งนี้ก็เกินความผันผวนในแต่ละวันรวมทั้งในแต่ละสัปดาห์ด้วย

การรับมือกับการประเมินความเสี่ยง

แน่นอนว่าสิ่งที่พิจารณาเป็นเพียงการตัดสินเบื้องต้นก่อนการซื้อขาย มันไม่สามารถหมายความว่าคุณไม่สามารถดำเนินการได้ เมื่อเข้าซื้อไปแล้วสิ่งสำคัญคือดูว่ามีการทำกำไรหรือขาดทุน ในการกำหนดขาดทุนสูงสุดของการซื้อขายแต่ละครั้งประเด็นถัดไปคือจำนวนการเข้าเป็นเรื่องที่เกี่ยวข้องกับ: ขนาดทุน, วงเงินการขาดทุนสูงสุดในการซื้อขายแต่ละครั้ง, ขนาดการหยุดขาดทุน และขนาดของสัญญา

แหล่งที่มาของผลกำไร

การบริหารจัดการเงินจึงควรรวมถึงอีกด้านหนึ่งด้วย นั่นคือการขยายกำไรให้สูงขึ้น ในตลาด Forex มีสถานการณ์เช่นนี้บ่อยครั้ง: เมื่อมีกำไรเมื่อเข้าซื้อแล้วรีบปิดการซื้อขาย; แต่เมื่อมีการขาดทุนก็มักจะถือไว้รอให้สถานการณ์ดีขึ้น อาจจะถึงขั้นที่มีเงินทุนไม่พอในตอนท้าย

บทสรุป

ดังนั้น หากจำเป็นต้องลดการลงทุน ส่วนใหญ่เรามักจะเลือกปิดการซื้อที่มีกำไรมากกว่าที่จะตัดขาดทุนที่ก่อให้เกิดการขาดทุนมาก นี่คือการกระทำที่เปรียบเสมือนการทิ้ง นักวิ่งที่เร็วที่สุดและเลือกนักวิ่งที่ช้าที่สุดแทน โดยการลงทุนในตลาด Forex นั้นควรระมัดระวัง เนื่องจากการล่าหาผลกำไรเล็กน้อยอาจทำให้เราเสี่ยงต่อการขาดทุนอย่างมาก